• Životní pojištění
• Fondy investičních pojištění
  • Morningstar
  • Výběr fondů pro modelaci
• Penzijní připojištění

AE25 CONSEQ KONZERVATIVNÍ PROGRAM

Typ investiční strategie

Struktura fondu

Historie fondu

Komentáře

1. 6.1.2012

   V případě Konzervativního portfolia jsme v průběhu listopadu nepřistoupili k aktivnímu změně struktury portfolia a váhy jednotlivých složek portfolia tak byly ovlivněny pouze tržními pohyby podkladových aktiv. Výrazný pokles zastoupení zaznamenaly Dluhopisové fondy, jež byly z důvodu negativního sentimentu na středoevropský region postiženy v rámci dluhopisového trhu nejvíce. Výrazné ztráty utrpěly fondy investující na rozvíjejících se trzích, jejichž váha také poklesla. Růst zastoupení proběhl v případě fondů investujících na vyspělých akciových trzích, jež využily vysokých cenových růstů akcií z konce měsíce. Meziměsíční výkonnosti podílových fondů byly následující: Conseq Invest Konzervativní fond –1,8%; Conseq Invest Dluhopisový fond –4,0%; Conseq Invest Dluhopisový Nové Evropy –2,5%; Conseq Invest Akciový –6,7%; Franklin Mutual Beacon 0,0%; BNP L1 Equity US Small Companies 0,0%; BNP L1 Best Selection Europe –0,6%; Franklin Europe Small Companies –2,8%; ING Japan CZK –0,7%; ING Emerging Markets CZK –4,3%; Conseq Reality –0,1%. 

2. 9.12.2011

   Také v případě konzervativního portfolia jsme v říjnu nepřistoupili k aktivnímu zásahu do struktury Konzervativního portfolia. V říjnu se nedařilo českým státním dluhopisům, které tak negativně ovlivnily meziměsíční výkonnosti většiny dluhopisových fondů v Konzervativním portfoliu. Kladnou meziměsíční výkonnost Konzervativního portfolia zajistily akciové podílové fondy a fond Conseq Invest Dluhopisový Nové Evropy, jenž jako jediný dluhopisový fond v říjnu zaznamenal kladnou meziměsíční výkonnost. Tržními pohyby podkladových aktiv tak došlo k zvýšení váhy akciových fondů a snížení vah složky dluhopisových fondů a nemovitostního fondu. 

3. 21.11.2011

   Koncem září došlo jsme přistoupili k dalšímu navýšení váhy složky akciových fondů. Proti tomu byla snížena váha složka dluhopisových fondů, konkrétně fondů Conseq Invest Dluhopisový a Conseq Invest Konzervativní. Vzhledem k pozitivnímu pohledu na rozvíjejících se trhy, došlo k většímu zvýšení váhy akciových fondů rozvíjejících se trhů (především asie) a nižšímu zvýšení váhy složky akciových trhů vyspělých zemí. V rámci složky vyspělých akciových trhů došlo k proporcionálnímu zvýšení jednotlivých regionů (USA, Evropa a Japonsko). Váhy fondů Conseq Invets Dluhopisový Nové Evropy a Conseq Realitní byly ponechány beze změny.V průběhu srpna došlo k dalšímu navýšení váhy složky akciových fondů. Proti tomu byla snížena váha dluhopisových fondů. Jak navýšení tak snížení jednotlivých fondů proběhlo v rámci jednotlivých druhů tříd a jednotlivých regionů proporcionálně.

4. 21.11.2011

   V průběhu srpna došlo k dalšímu navýšení váhy složky akciových fondů. Proti tomu byla snížena váha dluhopisových fondů. Jak navýšení tak snížení jednotlivých fondů proběhlo v rámci jednotlivých druhů tří a jednotlivých regionů proporcionálně.

5. 25.8.2011

   Poslední den v červenci došlo k restrukturalizaci Konzervativního portfolia, při které byla snížena složka dluhopisových fondů ve prospěch složky akciových fondů. Váhy akciových fondů v byly v rámci akciové složky zachovány. 

Related content